本书讲述了现代投资组合理论与投资分析。全书分为五大部分,包括:导言、投资组合分析、资本市场均衡模型、证券分析和投资组合理论、投资过程评价。
本书是*新的第7版,在这一版中几乎所有的章节都重新修订过,有实质性的变化。新增了涉及行为金融的第20章和涉及期望回报估计的第10章,第6版中涉及效用分析和其他选择准则内容的两章都彻底重新撰写,并被归入本书涉及*优投资组合选择替代方法的第11章,此外,还增加了关于在险价值和模拟应用的新内容。其他一些章也有实质性的修订,包括第15、16章关于多指数模型和资本资产定价模型检验的内容,第25章新增了关于共同基金的新内容。
本书不仅可作为MBA、研究生、本科生投资学课程的教材,还可作为证券分析师和投资组合管理人的培训教材。
本书的写作坚持能够让读者理解的原则,强调理论背后的直观经济含义,超过初等代数的数学证明被置于注释、附录和特别说明部分,略过这些��影响对主题的理解。在每章还设有思考与练习。本书努力体现现代投资组合分析、一般均衡理论和投资分析的前沿,并且用容易理解和直观的形式表现出来。本书在编排上努力使各章内容以可变顺序使用的方式组织,便于不

总序
**序
作者简介
前言
**部分 导言
第1章 导言
第2章 金融证券
第3章 金融市场
第二部分 投资组合分析
部分1 均值方差投资组合理论
第4章 风险条件下机会集的特征
第5章 有效投资组合的描述
第6章 有效边界的计算方法
部分2 投资组合选择过程的简化
第7章 证券回报的相关结构:单指数模型
第8章 证券回报的相关结构:多指数模型和分群技术
第9章 确定有效边界的简单技术
部分3 *优投资组合选择
第10章 期望回报的估计
第11章 在有效机会集中如何选择投资组合
部分4 扩展选择空间
第12章 国际化分散
第三部分 资本市场均衡模型
第13章 标准资本资产定价模型
第14章 非标准形式的资本资产定价模型
第15章 均衡模型的实证检验
第16章 套利定价模型APT:解释资产价格的一种新思路
第四部分 证券分析和投资组合理论
第17章 有效市场
第18章 估值过程
第19章 盈利估计
第20章 行为金融、投资者决策和资产定价
第21章 利率理论和债券定价
第22章 债券投资组合管理
第23章 期权定价理论
第24章 金融期货的估价与应用
第五部分 投资过程评价
第25章 投资组合业绩评价
第26章 证券分析的评价
第27章 投资组合管理的回顾