2017年基金从业资格考试
私募股权投资基金基础知识真题汇编
1下列属于投资后管理期间的是()。
A投资交割后到基金清算之前B投资交割后到项目退出之前
C基金募集完成到基金清算之前D基金募集完成到项目退出之前
2(),是指股权投资基金要求目标公司在执行某些可能损害投资者利益或对投资者利益有重大影响的行为时,需取得投资者同意的条款。
A完全棘轮条款B保护性条款
C加权平均条款D回售条款
3我国证券交易所的交易机制有()。
Ⅰ竞价交易Ⅱ大宗交易
Ⅲ要约收购Ⅳ协议转让
AⅠ���Ⅱ、ⅢBⅠ、Ⅱ
CⅠ、Ⅲ、ⅣDⅠ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
4股权投资基金投资后管理的财务监控指标有()。
Ⅰ关键比率分析Ⅱ拖延付款情况
Ⅲ资产负债表的重大改变Ⅳ收入增长率
AⅠ、Ⅱ、ⅢBⅠ、Ⅱ
CⅠ、Ⅲ、ⅣDⅠ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
5信托(契约)型基金合同的相关内容主要包括()。
Ⅰ股权投资基金份额的登记
Ⅱ交易及清算交收安排
Ⅲ基金财产的估值和会计核算
Ⅳ基金的财产
AⅠ、Ⅲ、ⅣBⅠ、Ⅱ、Ⅲ
CⅡ、Ⅲ、ⅣDⅠ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
6()更侧重于评价目标公司通过重整可能得到的价值提升空间。
A创业基金B并购基金
C创业基金和并购基金D以上都不对
7财务比率分析包括()。
Ⅰ盈利能力分析Ⅱ偿债能力分析
Ⅲ运营能力分析Ⅳ综合评价
AⅠ、Ⅱ、ⅢBⅠ、Ⅱ、Ⅳ
CⅡ、Ⅲ、ⅣDⅠ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
8股权投资基金通常被称为“有耐心的资本”的原因是()。
A投资收益波动性较大
B专业性较强
C投资周期较长
D投后管理投入资源较多
9企业价值与收入、利润和增长率呈现()。
A负相关B不相关
C正相关D不完全相关
10需要在工商管理部门完成名称预先核准、申请设立登记和领取营业执照的流程后才能设立的基金是()。
A公司型基金B合伙型基金
C信托型基金D公司型基金和合伙型基金
11中国基金业协会会员可分为()。
Ⅰ普通会员Ⅱ联席会员
Ⅲ观察会员Ⅳ特别会员
AⅠ、Ⅱ、ⅣBⅠ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
CⅠ、Ⅲ、ⅣDⅠ、Ⅱ、Ⅲ
12创业投资可以更有效地应对科技型中小微企业()的特点。
Ⅰ信息不对称
Ⅱ创业成功的不确定性较高
Ⅲ资产结构以无形资产为主
Ⅳ融资需求呈现阶段性特征
AⅠ、Ⅱ、ⅢBⅢ、Ⅳ
CⅡ、ⅢDⅠ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
13股权投资基金的特点是()。
Ⅰ投资期限长、流动性较差
Ⅱ投资后管理投入资源较多
Ⅲ专业性较强
Ⅳ收益波动性较高
AⅠ、Ⅱ、ⅢBⅡ、Ⅲ、Ⅳ
CⅠ、Ⅲ、ⅣDⅠ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
14下列关于夹层资本的说法中,错误的是()。
A夹层资本比银行贷款优先级高、成本低,比股权资本优先级低、成本高
B夹层资本,无法要求融资方提供资产抵押或由第三方担保
C夹层资本弹性较大,融资条款可以根据交易所需进行定制,能够满足特定交易的个性化需求
D夹层资本的收益和风险介于银行贷款和股权资本之间
15国内企业境外IPO选择的主要市场不包括()。
A美国纽约证券交易所B香港交易所
C美国纳斯达克证券交易所D日本大阪交易所
16尽职调查中所获得的信息可以帮助股权投资基金管理人更好地进行各项投资决策,具体表现在()。
Ⅰ投资协议谈判策略
Ⅱ被投资企业经营
Ⅲ投资后管理的**
Ⅳ评估项目退出的方式和可行性
AⅠ、Ⅲ、ⅣBⅠ、Ⅱ、Ⅳ
CⅡ、Ⅲ、ⅣDⅠ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
17股权投资基金的市场服务机构主要包括()。
Ⅰ基金财产保管机构
Ⅱ基金销售机构
Ⅲ基金份额登记机构
Ⅳ律师事务所、会计师事务所
AⅠ、Ⅱ、ⅢBⅠ、Ⅳ
CⅡ、Ⅲ、ⅣDⅠ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
18某股权投资基金拟投资甲公司,甲公司的管理层承诺投资当年的净利润为20亿元,按投资当年的净利润的15倍市盈率进行投资后估值,则甲公司投资后价值是()亿元。
A30B75C18D20
19人民币股权投资基金可以分为()。
Ⅰ内资人民币股权投资基金
Ⅱ合伙型人民币股权投资基金
Ⅲ信托型人民币股权投资基金
Ⅳ外资人民币股权投资基金
AⅠ、Ⅱ、ⅢBⅠ、Ⅳ
CⅡ、Ⅲ、ⅣDⅠ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
20常见的基金管理人的业绩报酬分配模式为()。
A“二八模式”B“三七模式”
C“一九模式”D“四六模式”
21下列关于股权投资基金管理人的说法中,正确的有()。
Ⅰ是基金产品的管理者
Ⅱ根据基金合同,负责基金资产的投资运作
Ⅲ在有效控制风险的基础上,为基金投资者争取*大的投资收益
Ⅳ决定基金管理人的激励机制和分配制度
AⅠ、Ⅱ、ⅣBⅡ、Ⅲ、Ⅳ
CⅠ、Ⅱ、ⅢDⅠ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
22信托(契约)型基金的参与主体不包括()。
A有限合伙人B基金托管人
C基金投资者D基金管理人
23中国基金业协会为股权投资基金管理人和股权投资基金办理登记备案()对股权投资基金管理人投资能力、持续合规情况的认可,()基金财产**的保证。
A构成;作为B不构成;作为
C不构成;不作为D构成;不作为
24下列不属于股权投资基金定期报告编写要求的是()。
A准确性B完整性
C及时性D前瞻性
25会长办公会的组成不包括()。
A会长B专职副会长
C兼职副会长D秘书长
26从退出效率角度看,下列关于股权投资基金退出方式的说法正确的是()。
A清算退出耗费时间长于挂牌转让退出
B上市退出耗费时间长于协议转让退出的方式
C不同企业清算退出所花时间的差异较小
D协议转让方式退出后存在限售期问题
27股权投资基金清算的主要程序有()。
Ⅰ确定清算主体
Ⅱ通知债权人
Ⅲ清理和确认基金财产
Ⅳ分配基金财产,编制清算报告
AⅠ、Ⅱ、ⅣBⅠ、Ⅱ、Ⅲ
CⅠ、Ⅲ、ⅣDⅠ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
28有限责任公司型基金由()指定的代表或者其同委托的代理人向公司登记管理机关申请设立登记。
A半数以上股东B全体股东
C2/3以上股东D1/3以上股东
29狭义上的股权投资基金特指()。
A私募类私人股权投资基金B私募股权投资基金
C风险投资基金D并购投资基金
30律师对申请股权投资基金管理人的机构出具法律意见书时,在调查该机构相关制度建立时,应该着重考察的制度包括()。
Ⅰ私募基金宣传推介、募集相关规范制度
Ⅱ合格投资者风险揭示制度
Ⅲ信息披露制度
Ⅳ运营风险控制制度
AⅠ、Ⅱ、ⅣBⅠ、Ⅲ、Ⅳ
CⅠ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣDⅠ、Ⅱ、Ⅲ
31关于非法吸收公众存款与集资诈骗罪,下列说法错误的是()。
A集资诈骗罪的量刑重于非法吸收公众存款罪
B集资诈骗罪的*高刑期为20年期徒刑
C非法吸收公众存款罪的*有刑期为10年有期徒刑
D以非法占有为目的,使用诈骗方法非法集资的,构成集资诈骗罪
32股权投资基金接受()形式的出资方式。
A实物资产B劳务
C货币资金D无形资产
33下列()情况下,股权投资基金无法行使优先认购权。
Ⅰ为上市而进行的**公开发行
Ⅱ为建立员工持股计划而增加的股份发行
Ⅲ为履行银行债转股协议而增加的股份发行
Ⅳ目标公司未来发行新的股份或者可转换债券
AⅠ、Ⅱ、ⅢBⅠ、Ⅱ、Ⅳ
CⅡ、Ⅲ、ⅣDⅠ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
34股权投资基金管理人应建立健全外包业务控制,并至少()开展一次全面的外包业务风险估值。
A一年B半年
C每季度D两年
35企业在我国境内上市进行改制时首先应确定的是()。
A会计师事务所B律师事务所
C证券公司D拟IPO市场
36杠杆收购的收购资金来源有()。
Ⅰ普通股Ⅱ夹层资本
Ⅲ银行贷款Ⅳ发行债券
AⅠ、Ⅱ、ⅣBⅠ、Ⅱ、Ⅲ
CⅡ、ⅢDⅡ、Ⅲ、Ⅳ
37()假设在详细预测期*后一期的期末将目标公司出售,出售时的价格即为终值,常用详细预测期*后一期的某个指标的倍数来估算终值。
A终值倍数法BGordon永续增长模型
C折现现金流法D红利折现模型
38对行政监管措施不服的,可以根据《中华人民共和国行政复议法》等相关规定,自收到行政监管措施决定书之日起()日内向复议机关申请复议,也可以自收到决定书之日起()个月内向有管辖权的人民法院提起诉讼。
A60;3B60;6
C30;3D30;6
39我国**只公司型创业投资基金是()。
A金沙江创业投资基金
B上海市创业投资引导基金
C淄博乡镇企业投资基金
D深圳市创业投资基金
40基金管理人进行管理人登记和基金备案时,通过资产管理业务综合报送平台提交材料应坚持()。
Ⅰ真实性Ⅱ及时性
Ⅲ准确性Ⅳ完整性
AⅠ、Ⅲ、ⅣBⅠ、Ⅱ、Ⅳ
CⅠ、Ⅱ、ⅢDⅡ、Ⅲ、Ⅳ
41下列不属于资产负债表重大改变的是()。
A应付账款发生变化B应收账款发生变化
C流动比率发生变化D现金与存货发生变化
42已知某企业的股权价值为500万元,又有现金100万元及200万元的债务,则根据简单价值等式可知,该企业的价值为()。
A400万元B500万元
C600万元D700万元
43信息披露义务人应当在每季度结束之日起()个工作日以内向投资者披露基金净值、主要财务指标以及投资组合情况等信息。
A10B15C20D30
44股权投资基金的()是基金管理人的核心工作内容。
A业绩提升B风险控制
C收益分配D投资管理
45股权回购的基本运作程序包括()。
Ⅰ发起Ⅱ协商
Ⅲ执行Ⅳ变更登记
AⅠ、Ⅱ、ⅢBⅠ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
CⅠ、Ⅱ、ⅣDⅠ、Ⅲ、Ⅳ
46股权投资基金对目标企业的尽职调查,包括()。
Ⅰ项目立项尽职调查Ⅱ业务尽职调查
Ⅲ财务尽职调查Ⅳ法律尽职调查
AⅡ、ⅢBⅡ、Ⅲ、Ⅳ
CⅡ、ⅣDⅠ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ